pSivida和北欧生物科技签署谅解备忘录为33.7美元(合26美元)发展资金和股权投资

pSivida有限公司已经宣布,它已经签署了一份非约束性谅解备忘录(MOU)与北欧生物技术顾问。

谅解备忘录提供北欧生物技术2 K / S或子公司和共同投资者(北欧)做一个非盟5.2美元(合4.0美元)企业投资在pSivida和一个28.5美元(合22.0美元)投资随着时间的推移,一个“特殊目的载体(SPV)基金的预期数量pSivida部分成本发展眼科发展产品,Medidur™慢性眼病的治疗糖尿病黄斑水肿(测距装置)。

在关闭,公司将获得总计6.5美元(合5.0美元)组成的一个5.2美元(合4.0美元)的股权投资和支付SPV pSivida的1.3美元(合1.0美元)。事务必须完成尽职调查和最终的文档。

交易完成后,北欧将投资5.2美元(4.0美元)在pSivida有限通过购买新发行的优先股的野兔。

优先股将可转换为美国存托股票(学籍)每股2.00美元的转换价格将包含反稀释保护。

pSivida将发行认股权证与票面金额等于北欧A2.6m美元(合2.0美元),一个练习US2.00美元价格广告和反稀释保护。

一个额外的4.5美元(合3.5美元)将投资于关闭的SPV,其中1.3美元(合1.0美元)将支付给pSivida SPV。

剩下的24.0美元(合18.5美元)的SPV北欧投资将定期分期基金预期pSivida开发成本中所占的份额。

pSivida和Alimera科学目前联合融资的发展和利润将co-share Medidur™测距装置,目前在第三阶段跨国临床试验。

这笔交易关闭后,SPV将收到pSivida下的利润份额支付Alimera codevelopment协议,将支付分发给北欧和pSivida。

收入分布的SPV将首先支付75%,北欧和25% pSivida,受制于一定的调整。

后累计收入支付给北欧等于四倍投资SPV,分裂的北欧和pSivida evenues将成为50%。

后累计收入支付给北欧投资等于八次SPV, SPV收入的80%将支付给pSivida北欧和20%。

结束后,召开临时股东大会日期有待确认,pSivida将寻求股东批准给北欧一个完整的交流在28.5美元(合22.0美元)SPV兴趣pSivida股美国存托凭证在每股2.00美元。

如果批准,北欧就可以选择分享SPV收入或转换SPV投资股美国存托凭证的全部或部分,在这种情况下,福费廷SPV的一部分分享收入。

如果股东不同意充分交换,北欧可能选择停止资金,在这种情况下,北欧的兴趣SPV收入会减少。

pSivida导致FDA批准的眼科产品Retisert™治疗葡萄膜炎。Medidur™本质上不同于Retisert™,它注入背后的眼睛在一个简单的办公程序,而Retisert™插入手术在医院手术。

Medidur™和Retisert可以提供相同的类固醇(肤轻松醋酸酯或FA),以相似的速度的。

生成的结果在198年的病人进行临床试验在美国博士伦,被许可方的Retisert™。

公司预计,这些评估将导致pSivida药产品的许可证。

“我们相信这个谅解备忘录展示了强大的商业兴趣MedidurTM测距装置,我们的领导phthalmic产品在开发中,这个事务,一旦关闭,将消除大部分的金融风险与该项目相关的公司,未来预计的成本以及收回所有开发成本迄今为止,”博士说罗杰·Brimblecombe pSivida有限公司董事长兼首席执行官。

“关闭这个交易将使测距装置III期研究MedidurTM继续而释放基金允许我们进步其他临床开发研究和利用我们的各种药物输送技术。”

“另外,我们相信这笔交易进一步验证pSivida和Alimera科学之间的协同效应,突出了每个组织的各自的优势。”

“pSivida的研究专长在药物输送和Alimera全球药物研发能力,我们相信,导致创新治疗患有测距装置。”